Najbolje vrijeme za razgovor o rizicima je dok na njih još možemo utjecati

Što zapravo rade brokeri u osiguranju? U čemu je razlika u odnosu na uobičajena osiguravateljska društva?

Osnovna je razlika u tome što osiguravatelj preuzima rizik i izdaje policu osiguranja, dok broker radi u interesu klijenta i pomaže mu pronaći odgovarajuće rješenje na tržištu.

Međutim, uloga brokera danas daleko nadilazi samo ugovaranje police. Naš posao počinje razumijevanjem poslovanja klijenta, njegovih rizika i mogućih financijskih posljedica ako se neki od tih rizika ostvari. Nakon toga analiziramo mogućnosti osiguranja, pregovaramo s osiguravateljima o uvjetima pokrića te pružamo podršku tijekom trajanja osiguranja i u slučaju nastanka štete.

Posebno kod kompleksnih industrijskih i energetskih projekata kvalitetan broker mora razumjeti i tehničku i financijsku stranu rizika. Nije dovoljno znati što polica pokriva. Treba razumjeti što se u poslovanju klijenta može dogoditi, kakve posljedice to može imati i što se može učiniti da se rizik smanji.

Najbolje vrijeme za razgovor o riziku nije nakon što se nešto dogodi. Nije čak ni kada treba ugovoriti policu. Najbolje vrijeme je dok još možemo utjecati na rizik.

Upravo u tome vidim jednu od najvažnijih uloga brokera - pomoći klijentu da rizicima upravlja pravodobno, a ne samo da ugovori osiguranje.

Zašto je danas sve važnije osigurati se od rizika u projektima u energetici? 

Energetski projekti postaju tehnološki složeniji, kapitalno intenzivniji i sve više međusobno povezani. Istodobno se razvijaju nove tehnologije, mijenjaju regulatorni zahtjevi, a investitori i financijske institucije sve više pozornosti posvećuju upravljanju rizicima.

Danas šteta na jednom dijelu postrojenja ne znači nužno samo trošak popravka. Ona može dovesti do višemjesečnog prekida rada, gubitka prihoda, dodatnih financijskih obveza i problema s ispunjavanjem ugovornih obveza.

To je posebno važno kod novih energetskih tehnologija, poput baterijskih sustava za pohranu energije, gdje se tržište brzo razvija, a tehnička i osigurateljska praksa još se oblikuju.

Zato osiguranje treba promatrati kao dio šireg upravljanja rizicima i financijske održivosti projekta, a ne samo kao trošak koji se pojavljuje na kraju investicijskog procesa.

Dobra polica počinje dobrim rizikom. A dobar rizik počinje puno prije police. Drugim riječima, što ranije prepoznamo i razumijemo potencijalne rizike, to imamo više mogućnosti da ih smanjimo, kvalitetnije strukturiramo projekt i osiguramo povoljnije uvjete njegove zaštite.

 O kojim se sve rizicima radi, primjerice, u projektima baterijske pohrane energije ili drugih energetskih postrojenja (npr. sunčanih elektrana, vjetroelektrana)? Što se sve od toga može osigurati?

Svaka energetska tehnologija ima svoj specifičan profil rizika. Kod baterijskih sustava za pohranu energije, odnosno BESS-a, posebno su važni toplinski, električni, kemijski i operativni rizici. Jedan od najpoznatijih je tzv. thermal runaway, odnosno toplinski bijeg, pri kojem kvar pojedine baterijske ćelije može dovesti do nekontroliranog porasta temperature, požara i širenja štete na ostatak sustava.

Međutim, izravna materijalna šteta samo je jedan dio mogućih posljedica. Jednako važno pitanje jest koliko će trajati popravak, kada će sustav ponovno biti u funkciji i koliki će biti gubitak prihoda tijekom prekida rada.

Kod solarnih elektrana važni su rizici požara, vremenskih nepogoda, oštećenja opreme i prekida proizvodnje, dok kod vjetroelektrana značajnu ulogu imaju mehanički kvarovi, oštećenja turbina, vremenski utjecaji i složenost popravaka.

Velik dio tih rizika moguće je osigurati kroz imovinska osiguranja, osiguranje strojeva od loma, osiguranje prekida poslovanja, odgovornosti prema trećim osobama te osiguranja tijekom izgradnje i montaže. Ovisno o projektu, važna mogu biti i cyber-osiguranja te pokrića za određene okolišne rizike.

No, važno je naglasiti da nije svaki rizik automatski osigurljiv. Primjerice, normalna degradacija baterija, postupni gubitak kapaciteta ili određeni nedostaci u projektiranju i proizvodnji mogu biti isključeni iz pokrića ili podlijegati posebnim uvjetima.

Upravo zato investitor mora razumjeti razliku između onoga što može prenijeti na osiguravatelja i onoga što ostaje njegov poslovni rizik.

Što se sve u takvim projektima uzima u obzir pri procjeni nastanka štetnog događaja i zašto? 

Osiguravatelji ne promatraju samo vrijednost investicije ili instaliranu snagu postrojenja. Procjenjuju kvalitetu cjelokupnog rizika.

Kod BESS projekata, primjerice, važni su proizvođač i integrator opreme, odabrana tehnologija, projektna dokumentacija, sustavi detekcije i zaštite od požara, fizički raspored baterijskih kontejnera, udaljenost od drugih objekata, sustavi nadzora te planovi održavanja i postupanja u izvanrednim situacijama. Gleda se i dostupnost rezervnih dijelova, mogućnost popravka, vrijeme potrebno za ponovnu uspostavu rada te potencijalni utjecaj štete na okolnu imovinu.

Dva BESS projekta iste snage i kapaciteta ne moraju predstavljati jednak rizik za osiguravatelja. Razlike u projektiranju, kvaliteti opreme i upravljanju sustavom mogu značajno utjecati na dostupnost osigurateljnog kapaciteta, cijenu osiguranja, franšize, limite i uvjete pokrića.

Zato je važno da procjena rizika bude sastavni dio razvoja projekta, a ne samo formalnost koju treba odraditi prije ugovaranja osiguranja.

Što je pri tome bitno za (potencijalnog) korisnika osiguranja, odnosno investitora u projekt?

Investitorima uvijek savjetujemo da o rizicima i osiguranju počnu razgovarati što ranije, idealno već u fazi razvoja investicijske ideje, prije donošenja ključnih odluka o projektu. Odabir tehnologije, proizvođača, raspored opreme, protupožarna zaštita i organizacija održavanja nisu samo tehnička pitanja. Ona mogu izravno utjecati na to hoće li projekt biti osigurljiv, pod kojim uvjetima i uz koju cijenu.

Posebno je važno razumjeti kako će osiguranje odgovoriti u slučaju velike štete. Primjerice, ako se ozbiljan kvar na baterijskom sustavu dogodi u osmoj godini rada, hoće li polica pokriti zamjenu opreme, koji će se kriteriji primjenjivati pri obračunu štete i što će biti s izgubljenim prihodima tijekom prekida rada?

To su pitanja na koja investitor treba imati odgovore puno prije nego što se šteta dogodi. Naš je pristup da klijentu pomognemo razumjeti što se može prevenirati, što se može osigurati, a što u konačnici ostaje njegov poslovni rizik.

Kakva je u svemu tome uloga Marsha i što sve možete ponuditi?

Naša je uloga pomoći investitoru da razumije rizike projekta, procijeni njihove moguće posljedice i pronađe odgovarajući način upravljanja njima.

Jedna od ključnih prednosti Marsha jest kombinacija lokalnog poznavanja tržišta i globalnog iskustva. Poslujemo u 130 zemalja i imamo pristup stručnjacima koji se svakodnevno bave energetskim projektima, uključujući obnovljive izvore energije i baterijske sustave za pohranu energije.

BESS je možda relativno nova tehnologija za hrvatsko tržište, ali rizici koji dolaze s njom nisu nešto o čemu moramo učiti tek nakon prvih velikih šteta u Hrvatskoj. Kao globalni broker imamo pristup iskustvima s tržišta na kojima su BESS projekti već znatno razvijeniji. Vidimo kako se projekti strukturiraju, kakve su se štete događale, što se iz njih naučilo i kako na te rizike reagira međunarodno tržište osiguranja.

Upravo to znanje možemo prenijeti na projekte naših klijenata u Hrvatskoj. Naš pristup obuhvaća analizu i procjenu rizika, savjetovanje o njihovom smanjenju, strukturiranje programa osiguranja, pristup domaćem i međunarodnom tržištu osiguranja te podršku pri rješavanju šteta.

Uz brokerske usluge, klijentima su dostupne i specijalizirane savjetodavne usluge iz područja upravljanja rizicima, odnosno Marsh Risk Consulting. Naš cilj nije samo osigurati projekt, nego pomoći investitoru da ga od početka postavi tako da rizici budu bolje kontrolirani, a financijske posljedice mogućih šteta što manje.

Je li to nešto što je namijenjeno samo za 'velike investitore' (korporacije) ili vaše usluge mogu zatražiti i 'mali' (male i srednje tvrtke)?

Naravno, radimo i s malim i srednjim poduzećima, kao i s velikim korporacijama.

Ono što bih naglasio jest da naša najveća vrijednost dolazi do izražaja kod složenijih poslovnih rizika, gdje standardna polica osiguranja često nije dovoljna. To mogu biti velike industrijske kompanije, ali i manje tvrtke koje razvijaju specifične projekte, posluju na međunarodnim tržištima ili imaju rizike koji zahtijevaju individualan pristup.

Upravo tu možemo iskoristiti ono što Marsh razlikuje na tržištu - globalno iskustvo, specijalizirana znanja i pristup međunarodnom tržištu osiguranja.

No, ne bavite se samo procjenama rizika i osiguranjima u području energetike, već i mnogo šire. Koja su sve vaša područja poslovanja?

Energetika je jedno od naših važnih područja specijalizacije, ali Marsh pokriva praktički sve gospodarske sektore. Radimo s kompanijama iz proizvodnje, građevinarstva, infrastrukture, transporta i logistike, financijskog sektora, trgovine, IT industrije i brojnih drugih djelatnosti.

Uz tradicionalna imovinska osiguranja i osiguranja odgovornosti, posebno bih izdvojio cyber-osiguranje, osiguranje odgovornosti uprava i menadžmenta (D&O), osiguranje potraživanja, transportna osiguranja, jamstva (eng. surety) te specijalizirana rješenja povezana s investicijama, akvizicijama i međunarodnim poslovanjem.

Važan dio našeg poslovanja čine i savjetodavne usluge. Tvrtkama pomažemo razumjeti njihove rizike, procijeniti financijsku izloženost i razviti odgovarajuće strategije zaštite.

Na razini šire Marsh grupe dostupna su i specijalizirana znanja iz područja reosiguranja, upravljanja ljudskim potencijalima, benefita za zaposlenike, investicija i poslovnog savjetovanja. Upravo je povezivanje tih različitih stručnih područja jedna od naših važnih prednosti.